МОСКВА, 1 окт (Рейтер) - Группа Т-Технологии, материнская компания Т-Банка и присоединенного к нему Росбанка, оценила присоединяемый банк Точка в 84,8 миллиарда рублей и до конца года проведет допэмиссию для его консолидации, следует из сообщения компании. Параметры допэмиссии оказались лучше ожиданий рынка.
Для консолидации 100% Точки будет использовано смешанное финансирование: допэмиссия Т-Технологий по цене 320 рублей за акцию Т по закрытой подписке в пользу владельца 64% Точки (Каталитик Пипл) и оплата в денежной форме другим акционерам Точки за оставшийся пакет акций.
К 13.32 акции Т-Технологий на Мосбирже растут на 4% и оцениваются в 261,4 рубля.
Совет директоров оценил объем требуемых к размещению акций Т в рамках допэмиссии для сделки в 170 миллионов акций Т.
«Поскольку в результате консолидации АО Точка предполагается формирование квазиказначейского пакета акций Т на МКООО Каталитик Пипл, эффективная потребность в допэмиссии оценивается в 85 миллионов акций, что эквивалентно 3,2% общего количества акций Т. Проведение допэмиссии акций Т не повлияет на дивидендную политику Группы: Т-Технологии продолжат придерживаться практики ежеквартальных выплат с устойчиво растущим размером дивиденда на акцию», - сказал глава совета директоров Т-Технологий Алексей Малиновский.
По текущим ожиданиям менеджмента, в 2026 году совокупный размер дивидендов на акцию Т вырастет более чем на 20%.
Согласно текущей структуре акционеров, 64% АО Точка принадлежит МКООО Каталитик Пипл, в котором 50,01% - у Т-Технологий. Таким образом, экономическая доля Т-Технологий в АО Точка составляет 32%. Акции Т, выпущенные для конвертации в акции АО Точка, находящиеся в экономической собственности Т-Технологий, будут включены в квазиказначейские акции Группы.
Все невостребованные в рамках консолидации АО Точка дополнительные акции Т будут погашены. Финализация допэмиссии и закрытие сделки ожидается в конце 2026 года.
Точка Банк сохранит собственный бренд и будет развиваться под управлением текущей команды менеджмента, сообщила Т.
Консолидация позволит Т обеспечить ускоренный рост B2B-направления, поэтому «считаем премию к заниженным мультипликаторам финансового сектора обоснованной», сказал Малиновский.
«Мы ожидаем, что эта инвестиция соответствует стандартам Группы по ROE и окупится с доходностью выше 30%, а также, как и в случае с Росбанком, обеспечит позитивную траекторию прибыли на акцию Т с учетом допэмиссии в среднесрочной перспективе», - добавил он.
(Елена Фабричная)
